Материалы
Примеры моделей рисков в Excel
Готовые модели для МоделРиск: от сметы с резервом до кредитного портфеля. Каждая страница отвечает на один вопрос бизнеса цифрами из сохраненного моделирования, а модель Excel можно скачать, открыть и пересчитать со своими данными.
Проекты и строительство
- PC-01 · Проекты и строительство★★★★★ Смета с резервом на риски Какой резерв нужен в бюджете строительства склада? Двенадцать статей сметы с трехточечными диапазонами складываются методом Монте-Карло: самая простая полезная модель рисков.
- PC-02 · Проекты и строительство★★★★★ Реестр рисков: угрозы и возможности Какой резерв на риски нужен для пристройки к больнице? Реестр рисков превращается в модель: рисковые события со связанными последствиями для стоимости и сроков.
- PC-03 · Проекты и строительство★★★★★ Риски сроков на сетевом графике Когда откроют новый мост? Сеть из 15 работ с трехточечными длительностями и рисковым событием: прямой и обратный проход в каждой итерации.
- PC-04 · Проекты и строительство★★★★★ Совместный анализ рисков стоимости и сроков Бюджет и дата завершения вместе: насколько заказчик может быть уверен в обоих при реконструкции очистных сооружений? График, затраты, зависящие от времени, и общие рисковые события моделируются вместе: совместная вероятность уложиться в бюджет и срок.
- PC-05 · Проекты и строительство★★★★★ Цена тендерной заявки: наценка против вероятности победы Какую наценку заложить в заявку? Одиннадцать цен заявки, оцененных на одних и тех же смоделированных затратах и заявках конкурентов, с эффектом проклятия победителя.
- PC-06 · Проекты и строительство★★★★★ Изменения и переделки Хватит ли резерва на изменения в 5%? Три вида изменений, у каждого случайное число событий со случайной стоимостью, суммированных функцией VoseAggregateMC.
- PC-07 · Проекты и строительство★★★★★ Рост цен на материалы и стратегия закупок Купить сталь сейчас, по мере надобности или с ограничением цены? Помесячные траектории цен стали и бетона на 18 месяцев и четыре способа покупки стали на одних и тех же траекториях.
- PC-08 · Проекты и строительство★★★★★ Денежный поток строительства и пиковое финансирование Хватит ли кредитной линии на 40 млн долл.? Денежный поток на 48 месяцев с затратами по S-кривой, продажами на этапе строительства и возобновляемой кредитной линией с ежемесячными процентами.
Корпоративные финансы
- CF-01 · Корпоративные финансы★★★★★ Оценка инвестиций в новую производственную линию Бизнес-план говорит: инвестировать. А что говорят риски? Десять лет денежного потока по пяти трехточечным оценкам; NPV, IRR и срок окупаемости.
- CF-04 · Корпоративные финансы★★★★★ Оценка компании с неопределенной терминальной стоимостью Справедлива ли цена? DCF на пять лет с терминальной стоимостью двумя способами; рост и рентабельность связаны копулой.
- CF-05 · Корпоративные финансы★★★★★ Валютный и процентный риск Сколько денежного потока могут стоить колебания курсов и ставок и сколько экономит хеджирование половины позиций? Три коррелированные рыночные цены, смоделированные вместе (VoseTimeMultiGBM) на двенадцать кварталов; политика хеджирования.
- CF-07 · Корпоративные финансы★★★★★ Потери кредитного портфеля Сколько может потерять кредитный портфель в плохой год? Дефолты в пяти рейтингах, определяемые одним экономическим фактором (Васичек), и случайные потери по каждому дефолту.
- CF-02 · Корпоративные финансы★★★★★ Прогноз продаж нового продукта Выполнит ли запуск бизнес-план? Два экспертных временных ряда: внедрение на ограниченном рынке и расходные материалы на анализатор по годам.
- CF-03 · Корпоративные финансы★★★★★ Финансовый прогноз по трем формам и риск финансирования Удержится ли компания в рамках банковских ковенантов? Пять лет связанных отчета о прибылях и убытках, баланса и денежного потока с возобновляемой линией, дивидендами и проверкой ковенантов в каждой итерации.
- CF-06 · Корпоративные финансы★★★★★ VaR и Expected Shortfall портфеля Сколько может потерять резервный портфель в плохой год? Две модели одного портфеля — нормальная и с тяжелыми хвостами и копулой Стьюдента — в сравнении по хвосту.
- CF-08 · Корпоративные финансы★★★★★ Реальные опционы: расширить или отказаться Строить большой завод сейчас или начать с малого и решить позже? Три инвестиционные стратегии на одних и тех же смоделированных траекториях спроса; правило расширения или отказа применяется внутри каждой итерации.
Страхование
- IN-01 · Страхование★★★★★ Совокупные страховые выплаты: частота × тяжесть Во что обойдутся выплаты за год? Выплаты за год как случайное число случайных размеров убытков, тремя способами — два верных и одна распространенная ошибка.
- IN-02 · Страхование★★★★★ Подбор распределений частоты и размера убытков по данным Какие распределения подходят к истории убытков — и насколько короткая история сама добавляет риска? Распределения, подобранные по десяти годам числа убытков и 250 убыткам, сравненные по SIC и использованные с неопределенностью параметров и без нее.
- IN-03 · Страхование★★★★★ Программа перестрахования: эксцедент убытка и квотное перестрахование Сколько стоит перестрахование и что оно дает? Каждый убыток делится между страховщиком и двумя слоями эксцедента убытка, сверху квотное перестрахование; четыре программы в сравнении на одних и тех же убытках.
- IN-04 · Страхование★★★★★ Катастрофические и крупные убытки: хвост распределения Каков убыток «раз в 200 лет», если история охватывает всего 25 лет? Теория экстремальных значений на 25 годах событий: порог, хвост обобщенного распределения Парето и периоды повторяемости далеко за пределами данных.
- IN-06 · Страхование★★★★★ Расчет страховой премии: принципы премии Два договора в среднем стоят одинаково — должна ли быть одинаковой и премия? Два договора с одинаковыми ожидаемыми выплатами, тарифицированные четырьмя способами: различает их именно надбавка за риск.
- IN-07 · Страхование★★★★★ Требования к капиталу и диверсификация Сколько капитала нужно страховщику и сколько экономит диверсификация? Пять рисков, связанных копулами, капитал «раз в 200 лет», формула квадратного корня и два способа распределить капитал.
Нефть и газ
- OG-01 · Нефть и газ★★★★★ Объемная оценка ресурсов Сколько газа и конденсата может содержать открытие «Сокол»? Один расчетный лист: цепочка умножений с экспертными диапазонами для каждой величины.
- OG-07 · Нефть и газ★★★★★ Стоимость и срок бурения скважины (AFE) Каким должен быть AFE для скважины K-15? Оценка скважины по этапам с осложнениями как суммой «частота × длительность» и двумя крупными рисковыми событиями.
- OG-02 · Нефть и газ★★★★★ Вероятность успеха при общем риске Одна скважина, две залегающие друг над другом цели с общей нефтематеринской породой. Каковы реальные шансы на успех и сколько стоит скважина? Зависимые геологические факторы: один общий риск и два независимых, объемы и ценность с учетом риска.
- OG-03 · Нефть и газ★★★★★ Прогноз добычи с неопределенностью кривой падения Сколько еще добудет скважина К-12? Подбирает кривую падения к истории добычи, переносит неопределенность подбора в прогноз и добавляет рисковое событие.
- OG-04 · Нефть и газ★★★★★ Прогноз цены нефти по истории Какой ценовой сценарий заложить в пятилетний план? Подбирает к истории цен три модели временных рядов, взвешивает их по данным и усредняет их прогнозы.
- OG-05 · Нефть и газ★★★★★ Экономика поискового объекта Бурить ли поисковую скважину? Несколько листов, коррелированные исходные данные, рисковое событие, случайная траектория цены и денежный поток на 30 лет.
- OG-09 · Нефть и газ★★★★★ Хеджирование добычи свопами и колларами Своп, коллар или путы? Помесячные траектории цены и добыча с авариями; четыре стратегии хеджирования в сравнении на одних и тех же траекториях.
- OG-10 · Нефть и газ★★★★★ Крупные аварии и операционные потери Сколько могут потерять наши операции за год и какая программа страхования стоит своей премии? Убытки «частота × тяжесть» от частых мелких инцидентов до редкой крупной аварии и страхование по каждому случаю.
Фармацевтика и биотехнологии
- PH-01 · Фармацевтика и биотехнологии★★★★★ Стоимость и срок клинического исследования Какой бюджет и какую дату получения основных результатов назвать? Трехточечные оценки и три рисковых события, число пациентов с запасом на выбывание и текущие затраты, которые превращают каждую задержку в деньги.
- PH-03 · Фармацевтика и биотехнологии★★★★★ rNPV разработки лекарственного препарата Сколько стоит соединение во II фазе — и разрабатывать его самим или передать по лицензии? Фазы с неопределенными стоимостью, сроком и успехом, затем вывод на рынок и истечение патента: учебный rNPV против смоделированного NPV.
Производство
- MF-06 · Производство★★★★★ Сбои в цепочке поставок Во что нам обходятся сбои у поставщиков и какая защита окупается? Случайные сбои у четырех поставщиков и региональная катастрофа; сравнение страхового запаса, второго источника и страхования.
- MF-01 · Производство★★★★★ Выход годных и брак Сколько деталей нужно изготовить, чтобы поставить 4800 годных? Доля брака, известная лишь по выборке, биномиальное число бракованных деталей и размер партии, который выполняет заказ.
- MF-03 · Производство★★★★★ Надежность и готовность производственной линии Как часто будет останавливаться линия, во что это обойдется и окупится ли резервная машина? Четыре последовательные машины, каждая случайно отказывает и ремонтируется в течение года; одна подобрана по записям отказов.
- MF-04 · Производство★★★★★ Управление запасами при неопределенном спросе и сроке поставки Когда заказывать? Спрос за случайный срок поставки как агрегированная величина, уровень обслуживания каждой точки заказа и ее затраты.
- MF-05 · Производство★★★★★ Прогноз гарантийных затрат Во что обойдутся гарантийные претензии по продажам этого года и когда? Продажи года, каждый квартал отказывает случайно в течение двухлетней гарантии: претензии по кварталам и резерв.
- MF-07 · Производство★★★★★ Решение о расширении мощностей Сколько прессов добавить? Шестьдесят месяцев сезонного неопределенного спроса против четырех вариантов мощности со сверхурочной работой, субподрядом и потерянными продажами.
Общие методы
- GU-01 · Общие методы★★★★★ Каскадные риски Сколько добавляют к резерву связи между рисками? Реестр рисков, в котором одни риски делают другие вероятнее или тяжелее: несколько формул ЕСЛИ поверх рисковых событий.
- GU-24 · Общие методы★★★★★ Капитал под операционный риск (БПФ) Сколько капитала покрывает год операционных потерь на уровне 99,9%? Сорок пять ячеек «частота — тяжесть», объединенных БПФ в одни годовые потери: 99,9-й процентиль и капитал по типам риска.
Под эти условия нет моделей. Сбросить фильтры
Как пользоваться примерами
Вопрос и ответ на странице
Страница модели начинается с вопроса бизнеса и ответа на него: таблицы и графики построены по результатам моделирования, сохраненным в файле.
Модель Excel с формулами
Распределения МоделРиск стоят в обычных ячейках рядом с формулами Excel. Желтые ячейки — исходные данные, на листе «Описание» объяснено, как устроена модель.
Ваши данные вместо учебных
Цифры в примерах придуманы для обучения. Замените их своими оценками, запустите моделирование — и получите ответ для своего проекта или портфеля.